В России на треть увеличился объем невозвратной задолженности Поделиться
Финансовая устойчивость отечественных домохозяйств оказалась под серьезным ударом. По итогам 2025 года объем безнадежных долгов россиян вырос на треть, превысив отметку в 2,4 трлн рублей, свидетельствуют данные ЦБ РФ. Чем вызван столь резкий рост задолженности граждан и стоит ли ожидать из-за этого финансового кризиса?
тестовый баннер под заглавное изображение
Объем безнадежных долгов россиян увеличился на треть по итогам 2025 года. Задолженность россиян по кредитам самого низкого качества за год выросла с 1,8 трлн до 2,4 трлн рублей. Напомним, что невозвратными считаются займы, по которым уже произошел дефолт, они относятся к пятой категории качества. Проблемная задолженность охватывает кредиты четвертой (с высокой вероятностью невозврата) и пятой категорий — они занимают почти 7% розничного кредитного портфеля банков. А годом ранее их доля составляла около 5,7%. Расчеты некоторых финансистов показывают, что сегодня в России фактически каждый 14-й рубль в розничном портфеле банков связан с серьезным риском невозврата.
По мнению ЦБ РФ, причиной роста безнадежных долгов у россиян стало ухудшение платежной дисциплины по долгам, выданным в конце 2023 — начале 2024 года. Среди них есть ссуды заемщиков с низким кредитным рейтингом или вообще без кредитной истории, по которым изначально было сложно оценить риски. Как рассказала «МК» замруководителя проекта Народного фронта «За права заёмщиков» Александра Пожарская, многие банки долгое время игнорировали принципы ответственного кредитования. Кредиты было получить несложно даже клиенту в возрасте более 60 лет с долговой нагрузкой выше 80% и не самой безупречной кредитной историей. Случалось, что менеджеры для выполнения своих планов советовали заёмщикам завышать уровень своего ежемесячного дохода в справке по форме банка. До 2025 года были довольно распространены случаи выдачи потребительских кредитов жертвам мошенников, которые тоже попадают в категорию безнадёжных. До 1 июля 2024 года действовала масса льготных ипотечных программ, в которых граждане участвовали «пока есть такая возможность», не оценивая реально перспективы своей платёжеспособности. В итоге все эти долги в 2025 году повлияли на показатели просрочки.
Правда, это не единственное объяснение сложившейся ситуации. «Рост объема «плохих» долгов россиян связан с общим ухудшением ситуации в экономике, отставанием доходов людей от инфляции (хотя правительство регулярно рапортует о быстром росте реальных доходов населения, распространяется это, судя по всему, далеко не на всех), высокой закредитованностью граждан, — утверждает аналитик «Финам» Игорь Додонов. — В результате людям становится все труднее обслуживать свою задолженность, и увеличивается доля просрочки».
Однако есть ещё и иная точка зрения, объясняющая рост безнадежных долгов особенностями статистики. «Действительно, доля «плохих» долгов в 2025 году увеличилась, — говорит директор по маркетингу Национального бюро кредитных историй (НБКИ) Алексей Волков. — Прежде всего это связано с тем, что растущую просрочку продемонстрировали кредиты, которые граждане активно привлекали в период относительно высокого аппетита к риску со стороны банков. При этом эти старые кредиты «вызрели» ровно тогда, когда объемы кредитования резко сократились. Таким образом, здесь можно говорить о математическом эффекте роста просрочки». В то же время во второй половине 2025 года ситуация с «плохими» долгами стабилизировалась благодаря более «свежим» кредитам. Такое улучшение качества обслуживания кредитов 2025 года объясняется ужесточением критериев одобрения банками кредитных заявок. Соответственно, в настоящее время доля «плохих» долгов находится на контролируемом уровне, в пределах, приемлемых для банковского сектора, подчеркнул эксперт.
По мнению ведущего аналитика Freedom Finance Global Натальи Мильчаковой, в целом для экономики и населения рост «плохих» долгов может, во-первых, увеличить число личных банкротств граждан и сократить в среднесрочном аспекте потребительский спрос, во-вторых, привести к ужесточению требований банков к заёмщикам, что уже происходит. Проблемы с получением кредитов будут негативно влиять и на потребление, и на замедление розничных продаж, и на обеспечение населения доступным и качественным жильём, и на рынок автомобилей.
Однако вряд ли проблемные долги приведут к надуванию «кредитного пузыря». В среднем в портфелях банков они занимают около 7% — это не слишком большая величина для того, чтобы подорвать стабильность банковской системы. Но зато ограничить доступность кредитов для всех остальных заёмщиков такие долги наверняка смогут, предупредила Мильчакова.